En 2007 y 2008, las entidades financieras colocaron este tipo de productos para asegurarse el cobro de los tipos de interés. Los clientes creyeron contratar un seguro contra la subida de tipos, sin saber que tendrían que asumir la bajada de tipos. En realidad, se trataba de un producto financiero complejo, un derivado financiero, por el cual se "apuesta" contra el banco, si el tipo de interés baja respecto del fijado en el contrato, pago al banco , si sube, el banco me paga. Se vendieron justamente antes de la debacle del euribor, con ello el banco se blindaba antes estas bajadas

El conocido como 'swap' es en sí mismo un derivado financiero por el que dos partes acuerdan intercambiar el riesgo y beneficio a futuro. Es un mecanismo muy complejo que se incorporó en las hipotecas de muchos consumidores y que dio lugar a uno de los abusos bancarios más notables de la crisis financiera en la primera década del siglo.

En el mercado de los derivados hay diferentes tipos de swaps, en función del intercambio financiero que se quiera acordar. Uno de los más polémicos y que alimentó el abuso bancario en la primera mitad del siglo fue el de tipos de interés, incorporado en las hipotecas de muchos consumidores medios.

Básicamente, es un contrato que unido a la hipoteca, permite fijar el tipo de interés (IRS). El resultado fue muy perjudicial para los consumidores puesto que los bancos se protegieron de la bajada de tipos que tuvo que asumir el consumidor.

En 2007 y 2008, las entidades financieras colocaron este tipo de productos para asegurarse el cobro de los tipos de interés. Los clientes creyeron contratar un seguro contra la subida de tipos, sin saber que tendrían que asumir la bajada de tipos.

El swap de divisas es un acuerdo que se utilizar para intercambiar pagos en diferentes divisas, con el objetivo de blindar la depreciación o apreciación de la moneda, o cambios en el tipo de interés. De este modo, las partes acuerdan un tipo de interés y de cambio fijo.